Здравствуйте, в этой статье мы постараемся ответить на вопрос: «Девальвация — что это такое простыми словами?». Если у Вас нет времени на чтение или статья не полностью решает Вашу проблему, можете получить онлайн консультацию квалифицированного юриста в форме ниже.
В 2022 году рубль вряд ли сильно обесценится, считает Максим Петроневич, старший экономист банка «Открытие». «Рубль временно ослаб на фоне обострения геополитической ситуации, однако фундаментально российская валюта остается одной из самых крепких по отношению к другим валютам развитых и развивающихся стран», — отметил он.
Процесс обесценивания денежных знаков (национальной валюты) можно подразделить на следующие виды:
-
Официальная девальвация. Государство признает обесценивание национальной валюты и предпринимает меры противодействия процессу обесценивания денежных знаков. При официальной девальвации Центральный Банк России дает открытое заявление о том, что валюта обесценивается и впоследствии будет изыматься из обращения или же обмениваться на купюры по текущему курсу.
-
Скрытая девальвация. Сильно подешевевшие денежные средства в течение долгого периода времени выводятся государством из денежного оборота. Этот процесс происходит постепенно и незаметно для населения.
-
Контролируемая девальвация. Государство в лице Центрального Банка России принимает меры по замедлению процесса обесценивания национальной валюты и удержанию стоимости денежных знаков в каком-то определенном коридоре (диапазоне).
-
Неконтролируемая девальвация. Процесс обесценивания денежных знаков не контролируется государством. Меры, проводимые государством по сдерживанию падения стоимости национальной валюты, не имеют положительного эффекта, и ситуация выходит из под контроля. Это самый распространенный вид девальвации.
Последствия девальвации
Стоит понимать, что в чистом виде официальная и скрытая девальвации – понятия чисто теоретические. В реальной жизни эти процессы смешиваются. Однако, к какому бы виду историки не отнесли эти события, последствия у всех девальваций приблизительно одинаковые:
| Плюсы | Минусы |
|---|---|
|
Стимуляция экспорта. Продавать товар за обесценивающуюся национальную валюту на внутреннем рынке становится невыгодно, что подталкивает предпринимателей к более интенсивной международной торговле. Это, в свою очередь, увеличивает приток «твёрдых» валют в страну. |
Потеря репутации. Как бы грамотно не была проведена девальвация, факт снижения стоимости национальной валюты свидетельствует о проблемах в экономике (независимо от причин — внутренние они или внешние). Значит, нацвалюта становится менее выгодной для населения, а сама страна — менее привлекательной для иностранных партнёров. |
|
Усиление позиций отечественных производителей. Все внутренние операции с валютой, включая закупку импортной продукции становятся менее выгодными. Соответственно, на внутренних рынках укрепляются те производители, которые пользуются отечественными ресурсами. |
Серьёзное ограничение импорта. Делая операции с валютой невыгодными, экономисты наносят удар по импортёрам, чья продукция становится неконкурентоспособной из-за высокой цены, и по предприятиям, привлекающим инвестиции и производственные ресурсы из-за границы. |
|
Уменьшение расхода золотовалютных резервов. По факту свершения девальвации пропадает необходимость поддерживать искусственный курс за счёт резервов. |
Снижение покупательской способности. Просто: цены растут (особенно на импортные товары), а зарплаты и пенсии не растут. Это связано с тем, что предприятия не хотят терять прибыль, а государство в условиях девальвации неспособно поддержать население. |
|
Стабилизация экономики. Оправившись от шока, экономика стабилизируется. Однако скорость стабилизации зависит от грамотности действий правительства. |
Ускорение темпов инфляции. Обычно девальвации сопутствует инфляция – повышение цен на потребительские товары (опять же, в основном импортного производства). |
У девальвации есть как минусы, так и плюсы.
К отрицательным последствиям относят:
- ускорение темпов инфляции, то есть рост цен на внутреннем рынке;
- переход граждан на другие валюты для сбережения, обесценивание вкладов в нацвалюте, снижение доверия к ней;
- сокращение импорта из-за роста цен на зарубежные товары;
- падение покупательной способности граждан или сокращение их реальных доходов.
Положительными сторонами девальвации считают:
- усиление конкурентоспособности отечественных товаров на мировом рынке;
- рост поступлений в бюджет от экспортёров.
В качестве причин наступления девальвации, эксперты приводят следующее:
- Инфляция. Это явление, при котором наблюдается резкий подъем цен на товары и услуги. Причем этот процесс должен носить длительный характер, и характеризуется снижением покупательской способности населения.
- Дефицит платежного баланса. Это явление, при котором нет поступлений иностранной валюты на текущие счета. Перед государством встает вопрос обеспечения потребностей своих граждан, и ЦБ начинает работу по перепродаже иностранной валюты со своих запасов. Ситуация, при которой изъятие денег со счетов продолжается, а поступлений нет, или они недостаточные, приводит к дефициту. Пополнение платежного баланса происходит еще и за счет поступлений от внешнеэкономических, либо международных операций.
Указанные причины являются общими. Что касается ситуации в России, то эксперты выделяют ряд причин, повлекших за собой наступление девальвации рубля. К таковым относятся:
- Первая и одна из самых главных – это понижение стоимости нефти;
- Наличие санкций;
- Увеличение площади страны, за счёт присоединения Крыма и т. д.
Отличие от деноминации
Термин «деноминация» — денег обесценивание является экономическим. Его используют, когда происходит уменьшение стоимости денежных знаков. То есть отрезание нулей у денежной единицы. К примеру, миллион превращается в десять тысяч или тысячу. Изменение же стоимости товаров и услуг нет, как это бывает при девальвации. В этом и разница между двумя терминами.
Проводят деноминацию для упрощения расчетов. Как правило, называемые термины – деноминация, это итог гиперинфляции на внутреннем рынке. Стоимость товаров растет стремительно, за три года они могут увеличиться в цене на 100%. В России последняя деноминация произошла в 1998 году. В тот период кратность составила 1000:1, то есть тысяча рублей превратилась в один рубль.
Что будет с кредитами и ипотекой если случится девальвация
Важно учесть, что многое зависит от валюты, в которой был взят кредит. С рублевым займом нагрузка на заемщика немного снижается. К примеру, вы взяли денежный кредит и приобрели на него определенный товар. Со временем он подорожал, сам же кредит остался неизменным. Нет смысла досрочно погашать займ, так как финансовая выгода для заемщика в этом случае отсутствует. Чем дольше отдавать кредит, тем ниже будет регулярный взнос.
Фин. компании учитывают подобные риски, поэтому в договоре может быть прописан пункт, указывающий, что банк имеет право повышать процентную ставку. Поэтому перед тем, как оформить кредиты и ипотеку следует внимательно прочесть договор.
Для займов, взятых в «твердой» валюте – долларах США или Евро, последствия куда более серьезные. Если заемщик получает з/п в рублях, то соответственно его кредит существенно подорожает. Чем выше девальвация, тем серьезнее нагрузка. Зачастую люди не справляются с подобным бременем. Избавиться от стремительного роста девальвации поможет лишь рефинансирование кредита.
Что касается ипотечного кредита, то его лучше всего брать в рублевой валюте, так как в этом случае денежная единица хоть и будет расти, но на займ она не повлияет. В настоящее время многие банки уже подняли процентную ставку на 1%, поэтому, если вы планировали взять ипотеку, то лучше всего, это сделать сейчас, бумажный рубль уже и так опустился до того уровня, когда его могут контролировать. Множество банков России могут предложить оптимальный по стоимости кредит.
Основные причины неустойчивости курса рубля
Мировая экономика напоминает гигантскую систему сообщающихся сосудов. Изменения в одном из больших сосудов неминуемо вызывает колебания уровня жидкости в других.
Россия относится к числу государств, имеющих часть золотовалютных резервов в долларах США, поэтому наша валюта особенно чутко реагирует на все события в экономике и на сырьевом рынке, так как за последние годы была прочно привязана к ценам на нефть.
В течение последних лет происходит снижение мировых цен на нефть, к которому добавились и экономические санкции против России, введенные США и странами Евросоюза. Эти факторы влияют на понижение курса рубля по отношению к иностранным валютам, особенно к доллару США, чтобы компенсировать потери, вызванные снижением цены на нефть.
Получается, что в глобальном масштабе для государства девальвация рубля в некотором смысле даже выгодна, так как это вызывает необходимость поднимать отечественную промышленность и постепенно отказываться от импортных товаров. К тому же, ослабление рубля всегда было выгодно экспортерам нефти и газа, с учетом того, что они продаются за доллары, а затем выручка от их продажи обменивается на рубли.
Но? простых граждан во время девальвации больше всего интересует, как сохранить и не потерять свои кровно заработанные сбережения. Поэтому дальше мы рассмотрим несколько способов сохранения и вложения денег, а также проанализируем их эффективность.
Последствия девальвации
Девальвация, являясь экономическим процессом, имеет свои плюсы и минусы. Возникновение девальвации влечет за собой целый ряд рисков для экономики государства.
К минусам можно отнести такие последствия девальвации:
-
Потеря деловой репутации. Страна становится менее привлекательной для иностранных партнеров;
-
Значительное снижение уровня жизни и покупательской способности граждан страны;
-
Сокращение размеров социальных выплат;
-
Утрата доверия к национальной валюте;
-
Снижение импорта. Из-за высокой цены ввозимый товар становится неконкурентоспособным;
-
Снижение инвестиций и производственных ресурсов, привлекаемых из-за границы;
-
Вывод денежных средств за рубеж;
-
Ускорение темпов инфляции. Обычно девальвации сопутствует инфляция — повышение цен на потребительские товары в основном импортного производства;
-
Массовый перевод сбережений в более стабильные иностранные валюты;
-
Досрочное закрытие банковских депозитов, нежелание хранить средства на счетах;
-
Существенное ослабление рынка финансовых и банковских услуг.
К плюсам можно отнести такие последствия девальвации:
-
Улучшение платежного баланса страны;
-
Значительное увеличение выручки, получаемой от совершения экспортных валютных операций. Продавать товар за обесценивающуюся национальную валюту на внутреннем рынке становится невыгодно, что приводит к росту экспорта товаров. Это, в свою очередь, увеличивает приток «твёрдых» валют в страну;
-
Уменьшение расхода золотовалютных резервов. При девальвации нет необходимости в поддержке искусственного курса национальной валюты за счёт золотовалютных резервов.
-
Существенное повышение спроса на национальные продукцию и товары собственного производства;
-
Существенное увеличение и значительный рост собственного производства.
Благодаря реализации какой-либо части из перечисленных вариантов, искусственно снижается ценность иностранной валюты, население прекращает массовый обмен в доллары США и евро и начинает покупать российские товары за рубли.
Безналичный расчет банковскими картами стимулирует процесс возврата денежной массы на безналичные счета.
Может ли в России случиться девальвация
Девальвация уже не раз происходила внутри экономики РФ. Стоимость рубля падала до минимального значения.
Примеры:
- В 1897 году – реформы привели к началу скрытого обесценивания национальной валюты;
- В 1961 году – вновь причиной стали государственные реформы (в той ситуации деньги начали обменивать на новые, изымая старые из оборота);
- В 1998 году – дефолт привел к стремительному падению рубля, государство и компании стали неспособны исполнять свои обязательства;
- В 2008 году – курс рубля усилился. ЦБ сделал это, чтобы привлечь зарубежные капиталы в экономику РФ;
- В 2014 году – экономика страны начала стагнировать из-за введенного плана внешней политики и экономического положения.
На период 2016 году в России все еще заметны черты девальвации, потому имеются предпосылки к повторному обесцениваю валюты.
Например:
- Стоимость энергетических ресурсов снижается. Курс нефти постоянно скачет и приблизился к 30 долларам за баррель. Планы внутреннего производства для замещения товаров из заграницы не реализуются в должном объеме.
- Все еще не сняли. Россия не сотрудничает со многими странами, работа с которыми была бы экономически выгодна.
Если стабильная цена на нефть снизится до 20 долларов, то государства, занимающеюся ее добычей сократят выработку. Это может привести к резкому скачку курса барреля и спроса на сырье.
В 2020 году еще непонятно, стоит ли ожидать новой девальвации рубля. Планируется, что меры ЦБ смягчат падение курса до конца года, и на данный момент Банк уже доказал их эффективность.
Если стоимость нефти удастся удержать на отметке в 55-60 долларов, то рубль будет дешеветь плавно. Однако если случится резкое падение цены за баррель, то девальвация неминуема.
Девальвация и инфляция
В этом случае взаимосвязь процессов очевидна. А в сути терминов есть существенное различие. Инфляция — это рост цен на товары и услуги, то есть снижение покупательной способности в отношении них на внутреннем рынке. В этом месяце на 1000 рублей можно купить две пачки стирального порошка, а в следующем только одну.
Девальвация же это снижение покупательной способности в отношении иностранных валют.
Инфляцию видно на ценниках, девальвацию – на табло стоимости валют в банках.
| Процесс | Что происходит | Кто проводит | Последствия |
| Девальвация | Снижение курса национальной валюты | ЦБ или происходит самостоятельно | негативные – для населения;
умеренно-положительные для бюджета (при определенных условиях) |
| Инфляция | Повышение цен в магазинах | Происходит самостоятельно, как реакция экономики на ослабление рубля | Негативные |
Основные причины неустойчивости курса рубля
Мировая экономика напоминает гигантскую систему сообщающихся сосудов. Изменения в одном из больших сосудов неминуемо вызывает колебания уровня жидкости в других.
Россия относится к числу государств, имеющих часть золотовалютных резервов в долларах США, поэтому наша валюта особенно чутко реагирует на все события в экономике и на сырьевом рынке, так как за последние годы была прочно привязана к ценам на нефть.
В течение последних лет происходит снижение мировых цен на нефть, к которому добавились и экономические санкции против России, введенные США и странами Евросоюза. Эти факторы влияют на понижение курса рубля по отношению к иностранным валютам, особенно к доллару США, чтобы компенсировать потери, вызванные снижением цены на нефть.
Получается, что в глобальном масштабе для государства девальвация рубля в некотором смысле даже выгодна, так как это вызывает необходимость поднимать отечественную промышленность и постепенно отказываться от импортных товаров. К тому же, ослабление рубля всегда было выгодно экспортерам нефти и газа, с учетом того, что они продаются за доллары, а затем выручка от их продажи обменивается на рубли.
Но? простых граждан во время девальвации больше всего интересует, как сохранить и не потерять свои кровно заработанные сбережения. Поэтому дальше мы рассмотрим несколько способов сохранения и вложения денег, а также проанализируем их эффективность.
Нужна ли девальвация и зачем?
Снижение стоимости национальной валюты положительно сказывается на экспорте производимых в стране товаров за рубеж. Обусловлено это тем что иностранные потребители за те же деньги могут приобрести товара в 2, а то и в 3 раза больше, чем в своей стране. Естественно данный фактор привлекает иностранных покупателей к нашему производителю. За счет объема продаж растет бюджет страны в которой произошла девальвация национальной валюты.
Ситуация с девальвацией дает еще один интересный плюс для правительства данного государства. Вследствие значительного увеличения бюджета появляется хорошая возможность подтянуть хвосты в социальной сфере (увеличение заработной платы и пенсии согласно принятым нормам или запланированным нормам, увеличение страховых выплат, так как все эти увеличения и выплаты производятся в той же национальной валюте которая подвержена девальвации и далеко отстают от ее уровня).
Девальвация — это хорошо или плохо?
Из вышеизложенного можно сделать вывод, что да, девальвация нужна. Но есть небольшая поправочка. Девальвация нужна стране с низким уровнем экспортных продаж. Также сложившуюся ситуацию государство может использовать для налаживания своей экономики путем замещения импортного товара своим.
То есть вместо покупки импортного сырья в тридорого можно наладить производство или добычу этого же сырья у себя в стране по себестоимости. Как говорится, был бы стимул. И он есть. В данном случае девальвация тот самый стимул к развитию экономики страны.
Исходя, из некоторых аспектов девальвации и ее влияния на развитие экспортной торговли страны можно утверждать что в некотором смысле девальвация — это хорошо. Это одна из малочисленных ее положительных сторон и, пожалуй, наиболее значимая.
Минусов у девальвации, к глубокому сожалению, граждан данной страны, намного больше чем положительных сторон. Среди всех недостатков девальвации встречаются как мелкие, которые не имеют большого значения и не несут в себе больших убытков так и крупные, иначе говоря, основные, один из которых и будет рассмотрен ниже.
Основным из недостатков является стремительное повышение цен на импортную продукцию на внутреннем рынке. Произведенная продукция внутри страны с использованием компонентов, привезенных из-за рубежа также, дорожает.
Другими словами, товар на прилавках присутствует в необходимом количестве для удовлетворения запросов потребителя, но отсутствует возможность его приобретения в связи с недостатком средств (индексация заработной платы и пенсии не успевает компенсировать рост девальвации).
Подведя итоги можно сделать заключение что девальвация — это больше плохо чем хорошо. Она несет в себе опасные перемены и риски. Зачастую больше негативных перемен чем позитивных.
Какие виды девальвации бывают?
Девальвация валюты бывает открытая и скрытая. Открытая девальвация может наступить моментально. Национальный банк официально заявляет гражданам страны, что произошла девальвация. Пример из новейшей истории Казахстана – 4 февраля 2014 года Нацбанк объявил о девальвации.
Скрытая девальвация происходит без каких-либо комментариев правительства. В этом случае просто происходит падение курса национальной валюты без всяческих объявлений. Скрытая девальвация в отличие от открытой происходит не за один день. Это долгий процесс, курс валюты постепенно снижается в силу естественных рыночных причин.
Девальвация бывает контролируемая – это когда государство пытается её сдерживать. Оно может осуществлять валютные интервенции, скупая или продавая валюту, чтобы удержать курс национальной валюты на нужном уровне.
Неконтролируемая девальвация – та, которую государство не может сдерживать, так как у него нет механизмов. Последняя обычно происходит при свободно плавающем курсе национальной валюты.
Среди финансистов также существует мнение, что в строгом смысле простое обесценивание денег – это не всегда девальвация.
Какую пользу можно извлечь из девальвации?
Девальвацию нельзя рассматривать как абсолютное зло. Она может быть и полезной. Хотя плюсов в количественном отношении меньше, чем минусов.
- Очевидная польза девальвации, о которой часто говорят, – это стимуляция экспорта. Вы за доллары продаёте за границу какой-либо товар. Так как после девальвации, обменяв валюту на деньги вашей страны, вы получите больше, то вы выиграете на разнице курсов.
- Так как при девальвации страдает импорт – иностранные товары завозятся в меньшем количестве, повышается спрос на отечественную продукцию.
- Снижается расходование золотовалютного фонда страны.
- При девальвации возможно повышение конкурентоспособности национальной экономики. Но только если её проводят разумно – с ограничительной денежно-кредитной и доходной политикой. К примеру, некоторые аналитики предполагают, что Трамп специально девальвировал доллар по отношению к евро. За счёт этого обесцениваются государственные ценные бумаги, которыми владеют европейцы. И американскому правительству в итоге проще по ним расплачиваться.
«Разовая девальвация может дать стимул экономике, главное, чтобы положительный экономический эффект от девальвации был больше, чем соответствующие негативные последствия», – прокомментировал Павел Афанасьев.
Как говорит эксперт, необходимо понимать, что изменение курса любой валюты – это множество различных как экономических и фундаментальных, так и технических факторов.
«Любые изменения, как положительные, так и отрицательные, всегда имеют обратную сторону, – считает Павел Афанасьев. – Вспомните 2000-е, когда курс тенге в силу массивного притока иностранной валюты и инвестиций укреплялся в течение очень продолжительного периода времени, что постепенно сделало казахстанское производство фактически неконкурентоспособным на внешних рынках. Экономика – это сложный часовой механизм, где важна долгосрочная прочность, стабильность, но для этого все детали механизма должны работать слаженно».
В настоящее время имеется несколько факторов, способных вызвать девальвацию рубля:
• Снижение золото-валютного резерва. Так с 2008 года он снизился с 600 млрд. долларов США до 460-ти, при этом Центробанк может оперировать всего 250 млрд;
• Ограничение доступности зарубежных капиталов, вызванное санкционными ограничениями со стороны США и ЕС. В результате многие крупные российские компании не смогли рефинансироваться;
• Рост спроса на иностранную валюту вследствие оттока капитала за рубеж;
• Панические настроения в обществе, вызывающие досрочные снятия рублевых вкладов и их изъятие из оборота;
• Снижение доходной части бюджета вследствие падения цен на нефть и некоторые другие экспортные позиции;
• Санкции относительно военно-промышленного комплекса. Россия является вторым по объемам и основным конкурентом США по продаже вооружений – доля нашего ВПК – 23%, США – 32% мировых продаж;
• Отказ ЦБ РФ от жесткого контроля курса национальной валюты и ее «свободное плавание».